Золотовалютные резервы России

Золотовалютные резервы России на сегодня составляют 606,41 млрд. $., сумма сократилась по отношению к началу 2022 г. на 4%. Из-за западных санкций большая часть ЗВР находится за границей и считается заблокированной. В статье подробно рассказано, где на самом деле хранятся слитки золота, иностранная валюта и в каких странах самая большая доля российских сбережений. Также последние новости по расходу ЗВР.

Что такое золотовалютные резервы простыми словами?

Золотовалютные резервы относятся к активам государства и характеризуют благосостояние страны. Проще сказать, что это накопления в разных формах (иностранной валюте, монетарном золоте, спец.правах заимствования), что служит финансовой подушкой в самых разных ситуациях.

Правительство РФ, в частности ЦБ, заинтересованы не столько в объеме, сколько в определенном балансе между валютой и золотыми запасами.

Если золотовалютные резервы увеличивать безразмерно, то превышенная масса станет причиной высокой инфляции. Такой приток денежной формы, неоправданно снизит производственные ресурсы.

Золотовалютные резервы

Применяется резерв:

  • для восстановления курса российского рубля;
  • коррекции платежного баланса (в случае дефицита средств на остатках);
  • обеспечения социальных обязательств;
  • интервенционных сделок купли-продажи.

Еще международные резервы (ЗВР) легче всего использовать для финансовых, кредитных, инвестиционных, торговых обязательств в пользу другой страны. Как правило, Россия так оплачивает свой внешний долг и тут стоит пометить, что лучше других развитых стран справляется с этой задачей.

Почему золотовалютные резервы России хранятся за рубежом?

Эффективность золотовалютных запасов внутри страны предельно низкая – все же в страховом фонде хранится по большей части иностранная валюта. Если она останется лежать в ЦБ, пользы никакой от этого не будет. Деньги должны работать, и прежде всего их нужно инвестировать.

С 2014 – 2022 г. золотовалютный фонд России пополнялся следующим образом:

1Государство регулярно покупало акции и облигации за рубежом, отчего получало хорошие дивиденды.И, как правило, в случае кризиса, все не вывезешь, ведь по факту сами ценные бумаги это только обязательства партнеров по выплате процентов.
2Открытая рыночная экономика и международное сотрудничество позволило покупать активы в любой стране в виде стабильной иностранной валюте.Россия в последние годы закупила большую сумму юаней (с Китаем сложились крепкие торгово-экономические отношения и это вселяет доверие,  а так же дает массу перспектив).
3Вместе с тем, Россия прикупила больше драгоценных камней и металла, что уже составляет 20% от общего резерваСтремление повышать золотые запасы обусловлено высокой степенью финансовой защищенностью. В самых развитых государствах объем составляет больше 65%. Хотя в случае финансового кризиса золото не обладает высокой ликвидностью.
4Вклады ЗВР в иностранные банки в целях получения депозитарного прироста.Банк России размещал свободную валюту (в долларах, евро, иенах, юанях) в зарубежных банках. За это получал проценты, которые начислялись на счета и выводились в РФ.
5Золотовалютные резервы в качестве залога за границей. В этом числе резервная позиция в МВФ.Государство оформляло крупнейшие кредиты под низкие проценты (2 – 3%) в иностранных финансовых организациях. Или Соглашения заимствования.

Согласно мнению аналитиков, чем шире структура золотовалютных резервов, тем больше инструментов для урегулирования внутреннего кризиса.

Для традиционного кризиса, используются одни методы, при воздействии геополитического фактора –  другие. Так, например в 2008, 2014, 2020 гг. цены на экспортную продукцию сильно упали, что потребовало определенных мер со стороны ЦБ. В 2022 г. на фоне геополитического конфликта, требуются другие меры. В этом случае, выручает объем ЗВР, на который не распространяются санкционные меры.

Где находятся золотовалютные резервы РФ?

В качестве сводки покажем, какие резервы имелись у России на 01 января 2022 г. (в млрд. $):

  • монетарное золото – 133,070;
  • спец.права заимствования – 24,218;
  • резервная позиция в МВФ – 5,264;
  • прочие валютные активы – 468,07.

Рассмотрим, где на самом деле находятся вышеперечисленные активы по пунктам.

  1. Драгметаллы и камни (золото, платина, изумруды, бриллианты, алмазы и т.д.) – хранятся в Москве по ул. 1812 года, 14. В Государственном хранилище, официально Гохран РФ.
  2. Специальные права заимствования (в USD, EUR, CNY, JPY, GBP) – числятся на балансе ЦБ РФ и могут применяться лишь в расчетных операциях между государствами.
  3. Резервная позиция в Международном валютном фонде (в долларах) – на балансе Фонда в США, Вашингтоне.
  4. Прочие валютные активы (иностранная валюта, ценные бумаги, банковские вклады). Самая большая доля сделок у России с Ирландией, США, Великобританией, КНДР, Люксембургом, Германией, Нидерландами, Францией, Кипром.

Золотовалютные резервы России по годам

01.04.2022 в отчетности ЦБ отражена сумма ЗВР на 24,29 млрд. $ меньше (в рублях на 1,727 трлн.). Сейчас на платежном балансе числится 606,41 млрд. $. С марта месяца деньги были направлены на стабилизацию курса рубля, оплату импорта, выплату социальных гарантий.

В таблице приведены сведения по золотовалютным запасам по годам:

ГодЗВР в трлн. руб.ЗВР в млрд. $
20000,81728,3
20011,16938,6
20021,44945,5
20032,30577,8
20042,985107,3
20055,021174,0
20067,877299,2
200710,271416,0
200810,131364,3
200911,298376,0
201013,625436,3
201114,738479,0
201215,338498,0
201317,651537,0
201427,221509,0
201527,030385,0
201622,455368,0
201722,276377,0
201828,840432,0
201929,109468,0
202041,045554,0
202144,205596,0
на 01.01.202253,332630,7

По правилам отчетность составляется в долларах. Переводится в рубли по курсу того периода, когда опубликована отчетность. За один доллар от 24,69 – 84,56 рублей.

Блокировка ЗВР России, чем грозит?

14.03.2022 г. Министр Финансов РФ заявил, что Европа и США заморозили около 300 млрд. $. Практически половина сбережений сейчас недоступна. Поэтому принимаются обширные меры по регулированию и стабилизации экономики на внутреннем и международном уровне.

Сегодня Западная коалиция сильно давит на Китай, чтобы и это государство поддержало санкции по заморозке ЗВР. Так как в КНДР около 14% от общего объема российских сбережений.

По финансовым отчетам стало понятно, что Россия хранит около 152, 0 млрд. $ в зарубежных банках. На инвестиционный портфель приходится 316,07 млрд. $.

В виду того, что страны Европы, а также Америка, Канада, Великобритания поддержали заморозку активов, то тем самым попали в перечень недружественных стран.

25.03.2022 г. в соответствии ЦБ к недружественным странам установлены ответные меры. Президентом РФ подписан Указ об ограничениях, касательно валютных операций за рубеж:

  1. Россия будет рассчитываться по своим долговым обязательствам в рублях.
  2. Вдобавок запрещено вывозить за рубеж большие суммы иностранных денег (не более 10 000 $).
  3. Компании, в целях расчетных операций в валюте обязаны проходить Правительственную комиссию.
  4. Введено особое правило по расчетным транзакциям в рублях для компаний из недружественных государств.

Аналитики утверждают, что такие меры сохранят объем зарубежных денег в РФ. Также по расчетам, это примерно, та же сумма, что находится в заморозке.

Сможет ли Россия вернуть золотовалютные резервы?

После ареста счетов, в распоряжении  России, только половина накоплений. Надо сказать, что Россия сегодня занимает 4-е место в международном рейтинге по золотовалютному резерву. В топе – Китай (3 357 млрд. $), Япония (1 391 млрд. $),  Швейцария (1 083 млрд. $).

По мнению экспертов, потребуется время, возможно пару лет, чтобы санкции были сняты и смогли вернуть полный объем ЗВР. Многое будет зависеть от итога и длительности военной спецоперации на Украине. При этом надо понимать, что большая часть сбережений была получена за счет продажи нефти по завышенной стоимости. И как сегодня будет происходить обогащение страны пока под вопросом.

01.05.2022 г.  Германия поддержала санкции 6-го пакета по эмбарго на нефть. Все еще остаются, «против», такие государства, как Австрия, Венгрия, Словакия, Испания, Греция, Италия. Но дело остается за малым, так как Германия в Евросоюзе решает практически «все».

2 комментария к “Золотовалютные резервы России

  1. Ох, наверное, и довольна Америка, что хоть здесь укусила Россию, заблокировав ЗВР.

  2. Побыстрее бы Россия смогла вернуть ЗВР.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован.